1. 今日关注点
1)供应方面:今日泰国原料胶水价格稳定,杯胶价格上涨0.35泰铢/公斤。云南胶水制全乳价格与制浓乳胶价格均稳定。二者价差0元/吨(0)。海南胶水制全乳价格与制浓乳胶价格均稳定,二者价差0元/吨(0)。胶水交割到RU01合约云南利润1(-1)元/吨,海南利润81(-1)元/吨。
2)需求方面:6月中国半钢胎样本企业产能利用率为77.14%,环比+1.72%,同比+15.02%。6月中国全钢胎样本企业产能利用率为63.71%,环比+0.23%,同比+6.13%。
3)库存方面:据隆众资讯统计,截至2023年7月2日,青岛地区天胶保税和一般贸易合计库存量92.32万吨,较上期减少0.47万吨,环比减少0.51%。保税区库存环比增加1.06%至13.95万吨,一般贸易库存环比减少0.78%至78.36万吨,青岛天然橡胶样本保税仓库入库率增加1.68个百分点;出库率增加1.05个百分点;一般贸易仓库入库率增加0.65个百分点,出库率增加2.1个百分点。
2. 今日行情
图 国内天然橡胶市场价格走势图
数据来源:隆众资讯
价格方面,今日天然橡胶现货价格小幅上涨(全乳胶11975元/吨,0/0%;20号泰标1345美元/吨,0/0%,折合人民币9705元/吨;20号泰混10600元/吨,0/0%)。供需面暂无明显变化,宏观氛围仍然偏暖,市场观望心态较重,现货价格稳定。
表1 现货市场价格和价差统计 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
国内市场 | 全乳胶 | SCRWF(中国全乳胶):上海 | 11975 | 11975 | 0 | 0.00% | 元/吨 |
5号标胶 | SCR5(中国5号标胶):昆明 | 10550 | 10500 | +50 | +0.48% | 元/吨 | |
10号标胶 | SCR10(中国10号标胶):昆明 | 10350 | 10350 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
9710标胶 | TSR9710:昆明 | 10750 | 10750 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
20号轮胎专用胶 | TSR20(20号轮胎专用胶):昆明 | 10650 | 10650 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
3L标胶 | SVR3L(越南3L):上海 | 11400 | 11400 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
3号烟片 | RSS3(泰国三号烟片):上海 | 13700 | 13700 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
外盘市场 | 三号烟片胶 | RSS3(泰国三号烟片) | 1560 | 1560 | 0 | 0.00% | 美元/吨 |
20号标胶 | STR20 | 1365 | 1365 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
SMR20 | 1340 | 1340 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
SIR20 | 1330 | 1330 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
20号混合标胶 | STR20 MIX | 1365 | 1365 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
SMR20 MIX | 1340 | 1340 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
3L标胶 | SVR3L(散装) | 1370 | 1370 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
10号标胶 | SVR10(散装) | 1250 | 1250 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
青岛市场 | 三号烟片胶 | RSS3(泰国三号烟片) | 1530 | 1530 | 0 | 0.00% | 美元/吨 |
20号标胶 | STR20(泰国20号标胶) | 1345 | 1345 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
SMR20(马来20号标胶) | 1345 | 1345 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
SIR20(印尼20号标胶) | 1340 | 1340 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
20号混合标胶 | STR20 MIX(泰国20号混合标胶) | 1305 | 1305 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | |
SMR20 MIX(马来20号混合标胶) | 1300 | 1300 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
STR20 MIX(泰国20号混合标胶) | 10600 | 10600 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
SMR20 MIX(马来20号混合标胶) | 10550 | 10550 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
表2 期货市场收盘价格统计 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
上期所 | RU主连 | 12095 | 12080 | +15 | +0.12% | 元/吨 | |
RU01 | 13165 | 13175 | -10 | -0.08% | 元/吨 | ||
RU05 | 13100 | 13130 | -30 | -0.23% | 元/吨 | ||
RU09 | 12095 | 12080 | +15 | +0.12% | 元/吨 | ||
RU11 | 12125 | 12120 | +5 | +0.04% | 元/吨 | ||
上期能源 | NR主连 | 9660 | 9630 | +30 | +0.31% | 元/吨 | |
NR主连(美金折算参考价) | 1339 | 1333 | +6 | +0.45% | 美元/吨 | ||
TOCOM | 东京胶2月 | 205.5 | 205.6 | -0.1 | -0.05% | 日元/公斤 |
数据来源:隆众资讯
3. 今日交投动态
今日进口美金胶市场报盘持稳,持货商出货尚可,买盘情绪暂无明显改观,工厂刚需采购。人民币市场报盘持稳,远月交投活跃,买盘较卖盘偏淡,工厂谨慎观望,刚需采买为主。
今日天然橡胶现货市场价格小幅上探,盘中市场交投氛围尚可,买盘适量补单,实单成交一般。
下游制品企业需求疲软,贸易商出货困难,市场交易气氛寡淡。
4. 相关产品行情
表3 关联产品价格统计 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
关联产品 | 山东市场 | 丁二烯:山东 | 6900 | 6800 | +100 | +1.47% | 元/吨 |
齐鲁丁苯1502:山东 | 11400 | 11350 | +50 | +0.44% | 元/吨 | ||
齐鲁顺丁:山东 | 10500 | 10350 | +150 | +1.45% | 元/吨 |
来源:隆众资讯
(1)今日,国内顺丁橡胶出厂价格陆续上调200元/吨,市场价格跟随走高,交投氛围好转,业者持仓加价报盘,午后丁二烯出厂价格大幅走高提振,顺丁橡胶市场氛围愈发谨慎,中间商询盘积极,民营资源成交表现尚可。隆众资讯预计明日国内顺丁橡胶市场价格延续涨势,业者或围绕供价继续加价出货,关注市场实际成交指引。
5. 后市预测
预计短期天然橡胶市场继续维持区间震荡。基本面来看,随着国内外产区季节性上量,叠加中国库存去库预期缓慢,天然橡胶供应端压力不减,需求端来看,轮胎企业进入渠道去库阶段,补货速度放缓,工厂维持随用随采状态。供需面未见明显提振,胶价上行驱动力不足,但消息面及成本端仍提供下方支撑,多空并存,预计下周天胶市场将维持区间震荡状态。
6. 相关价格及数据
表4 原料及成本利润统计 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
原料 | 泰国 | 生胶片 | 46.14 | 46.24 | -0.1 | -0.22% | 泰铢/公斤 |
烟片 | 47.55 | 47.29 | +0.26 | +0.55% | 泰铢/公斤 | ||
胶水 | 43.3 | 43.3 | 0 | 0.00% | 泰铢/公斤 | ||
杯胶 | 39.95 | 39.6 | +0.35 | +0.88% | 泰铢/公斤 | ||
马来西亚 | 杯胶 | 544.5 | 无价格 | -- | -- | 仙/千克 | |
中国海南 | 胶水(进浓乳厂) | 11100 | 11100 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
胶水(进干胶厂) | 11100 | 11100 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
中国云南 | 胶水(进浓乳厂) | 11000 | 11000 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
胶水(进干胶厂) | 11000 | 11000 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
胶块 | 9800 | 9800 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
成本 | 理论CIF成本 | RSS3(泰国三号烟片) | 1511 | 1499 | +12 | +0.80% | 美元/吨 |
STR20(泰国20号标胶) | 1394 | 1370 | +24 | +1.75% | 美元/吨 | ||
SMR20(马来20号标胶) | 1374 | -- | -- | -- | 美元/吨 | ||
理论生产成本 | SCRWF(中国全乳胶):云南 | 12000 | 12000 | 0 | 0.00% | 元/吨 | |
SCRWF(中国全乳胶):海南 | 12100 | 12100 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
TSR9710:昆明 | 10600 | 10600 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
理论交割成本 | SCRWF(中国全乳胶):云南 | 13164 | 13173 | -9 | -0.07% | 元/吨 | |
SCRWF(中国全乳胶):海南 | 13084 | 13093 | -9 | -0.07% | 元/吨 | ||
利润 | 理论生产利润 | RSS3(泰国三号烟片) | 19 | 31 | -12 | -38.71% | 美元/吨 |
STR20(泰国20号标胶) | -49 | -25 | -24 | -96.00% | 美元/吨 | ||
SMR20(马来20号标胶) | -29 | -- | -- | -- | 美元/吨 | ||
TSR9710:昆明 | 150 | 150 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
表5 现货市场价格和价差统计 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
价差 | RU01-RU05 | 65 | 45 | +20 | +44.44% | 元/吨 | |
RU05-RU09 | 1005 | 1050 | -45 | -4.29% | 元/吨 | ||
RU09-RU01 | -1070 | -1095 | +25 | +2.28% | 元/吨 | ||
全乳胶-RU主力 | -120 | -105 | -15 | -14.29% | 元/吨 | ||
RSS3-RU主力 | 1605 | 1620 | -15 | -0.93% | 元/吨 | ||
泰混-RU主力 | -1495 | -1480 | -15 | -1.01% | 元/吨 | ||
STR20-NR主力(美金折算价) | 6 | 12 | -6 | -50.00% | 美元/吨 | ||
STR20(人民币折算价)-NR主力 | 45 | 89 | -44 | -49.44% | 元/吨 | ||
全乳胶-泰混 | 1375 | 1375 | 0 | 0.00% | 元/吨 | ||
泰混:人民币现货价格-美金泰混人民币折算价 | -171 | -186 | 15 | +8.06% | 元/吨 | ||
STR20-SMR20 | 0 | 0 | 0 | -- | 美元/吨 | ||
STR20-SIR20 | 5 | 5 | 0 | 0.00% | 美元/吨 | ||
泰混-丁苯1502 | -800 | -750 | -50 | -6.67% | 元/吨 | ||
泰混-顺丁 | 100 | 250 | -150 | -60.00% | 元/吨 | ||
表6 其他数据汇总 | |||||||
数据类别 | 7月3日 | 6月30日 | 涨跌 | 涨跌幅 | 单位 | ||
外汇 | 美元兑人民币 | 7.2157 | 7.2258 | -0.0101 | -0.14% | 元 | |
泰铢兑人民币 | 0.2052 | 0.2034 | +0.0018 | +0.88% | 元 | ||
美元兑马币 | 4.665 | 无价格 | -- | -- | 林吉特 |
来源:隆众资讯